中國基金報 晨曦
屢次被罰的操縱市場者任良成，又被證監(jiān)會罰了！
日前，證監(jiān)會官網(wǎng)更新信息顯示，任良成因控制兩組合計201個賬戶先后操縱16只股票，非法獲利7413.94萬元。證監(jiān)會對任良成處以“沒一罰三”的行政處罰，合計罰沒2.97億元。同時，證監(jiān)會還對任良成采取終身證券市場禁入措施。
任良成自稱，其自1991年開始投身證券市場，投資股票30余年，大宗交易股票近10年，每年交易2000億元至5000億元，年繳納印花稅和傭金2億元以上。且投資設(shè)立股票博物館，為宣傳股票文化作出重大貢獻。
任良成是資本市場上的“慣犯”，自2015年以來先后被證監(jiān)會處罰4次，且多次進入年度證監(jiān)稽查20起典型違法案例。此次的行政處罰書中亦透露，任良成因涉及操縱證券市場刑事犯罪，被一審法院判處刑罰。
來看詳情——
操縱16只個股總罰沒金額近3億
首先來看此次任良成操縱市場的情況：
行政處罰決定書顯示，2015年4月至2015年12月，任良成先后控制使用31人名下的51個賬戶，操縱“酒鋼宏興”“貴人鳥”“美錦能源”“太化股份”“漳州發(fā)展”“國脈科技”“廣宇發(fā)展”“曙光股份”“錢江生化”“廣宇集團”“全柴動力”“天寶股份”等12只股票。
2016年8月至2017年10月，任良成先后控制使用98人（包括2家法人）名下的150個賬戶，操縱“遠興能源”“隆華節(jié)能”“冠農(nóng)股份”“維維股份”等4只股票。
經(jīng)統(tǒng)計，任良成操縱的16只個股中，半數(shù)盈利半數(shù)虧損：其中，操縱“酒鋼宏興”“漳州發(fā)展”“廣宇發(fā)展”“曙光股份”“全柴動力”“天寶股份”“遠興能源”“維維股份”等8只股票合計盈利2.76億元。
證監(jiān)會認為，任良成上述行為構(gòu)成操縱證券市場。由于“酒鋼宏興”涉及刑事案件，暫不予罰沒處罰。剔除后，任良成操縱“漳州發(fā)展”等7只股票，合計盈利7413.94萬元。
基于此，證監(jiān)會決定沒收任良成違法所得7413.94萬元，并處以三倍罰款2.22億元，合計罰沒金額達2.97億元。
同時，證監(jiān)會指出，任良成操縱股票行為持續(xù)時間長、操縱股票多、涉案金額大，已嚴重擾亂證券市場秩序并造成嚴重社會影響。任良成已被行政處罰3次，目前又因涉嫌操縱證券市場犯罪被提起公訴，法院一審刑事判決已認定其構(gòu)成操縱證券市場罪。任良成屬于典型的不知悔改、頂風(fēng)作案情形，行為特別惡劣，應(yīng)當依法予以嚴懲。
在罰金之外，證監(jiān)會對任良成采取終身證券市場禁入措施。在禁入期間內(nèi)，除不得繼續(xù)在原機構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任原上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)外，也不得在其他任何機構(gòu)中從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任其他上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)。
申辯：年繳納印花稅、傭金2億以上為宣傳股票文化作出重大貢獻
面對近3億元的天價罰單，任良成及其代理人自然也提出了申辯意見。
任良成認為，其涉案行為不構(gòu)成操縱證券市場，6只股票的大宗交易系正常交易，其他二級市場交易，都屬于主動建倉，交易時間較短，持股數(shù)量不多，流通股占比很低，不構(gòu)成操縱證券市場。在同一交易日內(nèi)既買入又賣出同一股票，系利用此方式實現(xiàn)股票交易的“T+0”以賺取差價，而非為了操縱證券市場。
另外，任良成方面主張，該案行政處罰過于嚴苛。任良成本人主觀惡性低，采取的交易手法較為簡單，未聯(lián)合他方共同炒作股價。大部分股票是大宗交易，并未惡意“炒小、炒差、炒新”。交易個股時間短暫，未持續(xù)、長期、反復(fù)“炒作”一只股票，亦未利用股市“黑嘴”誘騙投資者跟風(fēng)操作。任良成沒有惡意逃避監(jiān)管，主動配合證監(jiān)會調(diào)查并說明情況。
此外，任良成還表示，其自1991年開始投身證券市場，投資股票30余年，大宗交易股票近10年，每年交易2,000億元至5,000億元，年繳納印花稅和傭金2億元以上。投資設(shè)立股票博物館，為宣傳股票文化作出重大貢獻。目前，任良成因涉及操縱證券市場刑事犯罪，被一審法院判處刑罰，已受嚴懲，不宜再給予嚴厲的行政處罰。
對此，證監(jiān)會認為，根據(jù)現(xiàn)有證據(jù)，足以認定任良成涉案行為構(gòu)成操縱證券市場。任良成本人在接受調(diào)查時曾明確承認，其在賣出股票時，為能以高于成本價的價格順利賣出，有時會指揮下屬公司員工進行“護盤”操作，即以高于即時市場成交價申報買入。任良成涉案交易系典型的操縱證券市場行為，而非其所謂的“正常交易”。
量罰方面，證監(jiān)會認為，任良成長期實施操縱證券市場行為，尤其是在被多次行政處罰后，仍繼續(xù)實施操縱證券市場行為。任良成操縱股票數(shù)量眾多，動用資金量巨大，操縱行為持續(xù)時間長，其所稱“未聯(lián)合上市公司實際控制人實施操縱”等情況雖然屬實，但并不直接影響對其違法情節(jié)的認定，對任良成的量罰幅度適當。
“股票博物館館長”四度遭遇證監(jiān)會處罰
正如上述行政處罰決定書中所稱，自2015年起，任良成至今被證監(jiān)會處罰四次，事由均為操縱市場。
復(fù)盤來看，任良成在2015年12月被證監(jiān)會沒收違法所得1828.51萬元，處罰同等金額罰款。2016年11月處罰升級，沒收違法所得9999.47萬元，并處以19998.94萬元罰款。
任良成在2016年這次操縱市場，曾入選當年證監(jiān)會公布的20起典型違法案例，即任良成操縱多只股票案——大宗交易接盤后操縱股價賣出獲利累犯遭重罰。
彼時證監(jiān)會指出，任良成以上海任行投資管理有限公司為平臺，專營股票大宗交易業(yè)務(wù)。2014年4月至12月，為先后完成大宗交易買入的16只股票在二級市場的順利賣出，任良成在大宗交易日之前或之后，控制使用員工和融資方提供的數(shù)十個證券賬戶，在盤中通過高價申報、撤銷申報等手段，使股票價格產(chǎn)生較大的漲幅，并于大宗交易日后的次日或幾日內(nèi)賣出。
2018年9月，任良成再度被罰，其與親屬任良斌一同被沒收違法所得754.39萬元，罰款2863.16萬元。
證監(jiān)會通報2018年證監(jiān)稽查20起典型違法案例時指出，2015年12月至2016年4月，任良成、任良斌控制、使用上海任行投資管理有限公司及其控制的其他公司員工和融資方名義開立的11個證券賬戶，在大宗交易平臺接盤股票后，通過操縱手法抬高“南威軟件”等6只股票價格，隨后以高價賣出前期買入的股票，獲利753萬元。
近幾年來，任良成在資本市場上鮮少露面。據(jù)“中國股票博物館”官網(wǎng)信息顯示，創(chuàng)始人、館長任良成生于1958年，1976年參加工作。1990年首次買入福耀玻璃未上市公司股票，從此由實業(yè)投資轉(zhuǎn)向證券投資。2003年投資創(chuàng)辦“中國股票博物館”，收購收藏各類股票。
上海任行投資管理有限公司成立于2006年，2008年涉足A股大宗交易市場。據(jù)宣傳資料顯示，任行投資是國內(nèi)上市公司股權(quán)投資之專業(yè)機構(gòu)，從成都的紅廟子一級半市場到收購內(nèi)部職工股、法人股，成功大量收購上市公司大小非解禁股做大宗交易。“在國內(nèi)的大宗交易方面業(yè)務(wù)熟練，資金雄厚，大宗交易成交量列全國同行前三名”。
天眼查信息顯示，任行投資已于2019年9月注銷。
編輯：艦長
審核：許聞
